$拼多多(PDD)$ $阿里巴巴(BABA)$ $京东(JD)$
得益于前两篇的讨论，对于拼多多有更多的认识。
1）拼多多不能升级。但能成为更低价的淘宝。为什么这么说，因为在中国目前的情况下，分为有产和无产阶层，长期来看，贫富差距是拉大的，当然通过行政的手段拉近，但不是趋势。在阿里和JD牢牢占据了那部分的市场，所谓升级，可想难度。随着这些用户零零散散出现了阶层跃迁，时间变得值钱，他们会到淘宝和JD里面去。
2）但拼多多的单人的GMV和购买频次都在提升，这一点起初也是给我了困惑，认为能升级，直到昨天，突发想明白，频次提升和单人GMV的提升，并不是靠升级而来，是靠核心用户的购买类型扩充带来的，从十几块钱的小东西，到几百块钱的沙发，这条路的扩充带来的，这个跟早起的淘宝一模一样，但是如果阿里没有天猫，今天估计价值不到一半吧。虽然现在的淘宝还一直在增长（15%左右）。
3）为什么拼多多能崛起？这个让我想去当年大家都看衰百度的情况下，百度大涨2倍（2013年-2014年），当年我也犯了一个严重的看空逻辑。觉得百度被app所分流，入口价值被削弱，这是典型的第一层级的思维，但是没有看到搜索的刚性需求，导致移动互联网触网之后，网民的数量从2-3个亿直接到7-8个亿。同理也是如此，淘宝虽然占据了5-6个亿的用户，但是剩下的4-5亿，以前是没有触网，在微信的教育和低门槛下（微信购物比淘宝门槛低很多很多，对于年纪大或者学历不高的用户来说）。所以淘宝开通亲情账户，大大降低低层级用户的门槛，对于淘宝的作用非常巨大。
4）拼多多=小淘宝。大家被拼团这个功能所迷惑了，实际上，没有改变本质，因为拼团是到店才有意义，所以拼团并不是C2M，而是一种降低流量成本，提高转化率的做法而已。早起的淘宝一样有很多1688这些工厂作为供应商，并没有两异。
最后，拼多多的空间，GMV的测算，估值，留到下一篇再写。@戴维斯信徒 @仓佑加错-Leo @Ricky @不明真相的群众 @李妍 @逸修1