存储上行周期去年四季度启动，应该至少持续到明年上半年。重点关注：1。海力士线太极实业，估值偏低，海力士国内合作伙伴。2。HBM国产化通富微电。英伟达推出Blackwell架构后，AMD承压，导致通富微电调整，继续看好。