1、目前市场位置和判断
目前大盘3050附近，恒生1.65万附近。整体两个市场至少跌了3年，且估值处在较低水平，大盘大概13倍左右，恒生大概不到9倍。
感觉上目前A股上半年机会大于下半年；恒生下半年机会大于上半年
对于A股来说今年核心的利好在于楼市的放松限购利好，核心观察一线城市尤其是反应往往最滞后的北京的政策。我猜想大概率清明之后，五一之前北京会有放松政策，理由是目前土拍市场比较难，且其他一线广州和上海已经开始松绑，为了激活市场及维稳考虑，北京也应该会在近期放松。
楼市放松之后，可能会刺激地产板块、银行保险板块甚至券商板块上攻。但更重要的是，它将释放经济企稳的信号，放大市场预期，但是具体否能复刻2022年底放开口罩后的那轮反弹行情，可能也要打一个问号？但整体来看，今年我猜上证可能会高看到3500点附近。
恒生来讲，可能最大的利好来源于美国降息，如果下半年降息发生，叠加人民币走高，H股可能会迎来一波像样的反弹。恒生今年可能看到2万点附近
2、持仓策略和一些想法
目前仍然维持A股70%，H股30%的持仓。
如果以求稳为主，目前实际上应该以持有沪深300etf为主，不择时，不交易，如果大盘上攻到3500点，300至少会有15%左右的收益。
我目前的仓位里包括了$紫金矿业(SH601899)$ 、$招商银行(SH600036)$ ，少量汽车股、少量券商股，此外还有300etf、军工etf、医药etf等。目前的操作以不操作为主，等待水涨船高。如果一些个股涨幅过高，可以考虑卖出一部分止盈。但整体今年的仓位我会维持在50%以上。
H股的话，除了$腾讯控股(00700)$ 和小米之外，还持有部分体育运动股和黄金股。感觉H股流动性偏低，下半年降息后应该会有所改善且反弹空间会大于A股。目前整体以hold and wait为主。