节前说要谈谈长安汽车和赛力斯的后续走势，今天先谈长安汽车的后续走势，不得不承认这是一个很难的事情。一是长安汽车是一个集团性的车企，车系多，收集的信息多；二是长安入股华为智能汽车bu，对企业的价值影响大，有改变走势的能量，然而本身这件事本身对于散户来说，时间点、股份比例都不确定；三是行业竞争进入白热化阶段，各种竞争手段层出不穷，给市场的参与者的生存、利润带来了巨大的动荡。下面我将从长安汽车的内在价值、股价的推动因素、股价的阻碍因素三个方面去分析后续股价走势。
内在价值：长安汽车的内在价值是个很难评估的点，源于未来自由现金流变化较大，不是一个线性的过程，以及现在也很难讲确定性。我雪球翻看了有没有其他球友讨论，也没找到相应的文章。我这里只从股价上讲两个点位，一个是14块，这个位置是主力筹码的密集区；一个是11块，这是主力的建仓点，也是近几年多次探底的位置，都形成了有效的支撑。
股价的推动因素：
1.长安汽车入股华为车bu。自动驾驶是超万亿级的赛道，也是一个非常赚钱的生意，华为又是自动驾驶的头部玩家，能入股华为是个极大的利好和“难得的机会”，我相信这里面有国家的安排也有华为业务开展的需要。长安能占股多少比例，决定对长安价值的影响有多大。
2.长安车系拥抱华为鸿蒙座舱+高阶智能驾驶。华为的智能驾驶解决方案是一个突出的产品竞争力，实实在在的影响销量，参考问界和理想的竞争。我相信当长安系都普遍的加入华为智能汽车解决方案，会加强长安汽车市场的综合竞争力，帮助长安新能源汽车上量。
3.新能源转型成功，取得市场地位以及形成规模。长安新能源汽车相信大家对它的评价是不愠不火，这也确实是现阶段的现状，我个人观点，长安新能源汽车月销量超过10万辆，刚好是4月月销量的1倍，这也很快将达到新能源占50%的比例，这是一个积极的信号
4.国外建厂进程加快。这次汽车产业的浪潮中心在中国，中国先进的汽车产品，将依靠国外建厂本地化生产和销售，完全打开国外市场，也将打开中国汽车品牌的第二增长曲线。
股价的阻碍因素：
1.新能源转型不及预期，对市场销量的担忧。今年4月新能源汽车第一次销量占比超过50%，意味着以后的汽车市场将是新能源汽车占据主导地位，传统燃油车销量将逐步萎缩，长安燃油车占比超过80%，长安今年的销量将会是很大的担忧，如果新能源转型不及预期，预计将很难达到今年的目标265万辆
2.长安汽车处于新能源转型投入期，随着转型进入深水期，各项投入加大，对利润的担忧。2030年，长安汽车将力争实现年销售500万辆，其中新能源销量300万—350万辆。新能源要达到这个比例和销量，现有的产品矩阵还远无法支撑这一目标，还会有一个阶段的投入期
3.新能源汽车竞争进入白热化阶段，对利润的担忧。下面引用长安汽车总会计师访谈的一段话：2023年，汽车市场围绕新能源领域的鏖战白热化。在这一年，长安汽车的毛利率下滑2.13个百分点至18.36%。“去年为了扩大市场范围，我们进一步加大了资源的投入，其中重要举措之一就是通过促销来让利，这对我们的毛利率造成一定影响。”张德勇坦言，目前新能源汽车的毛利率仍低于燃油车，它的上量也会对毛利率有所影响。
总结：股价的阻碍因素是实实在在已经发生和正在发生的，确定性较高，这些因素也是未来1年左右将是持续性的利空，这对长安股价的影响将是短期的抛售+中长期股价的抑制；股价的推动因素，只有长安入股华为车bu即将落地，其他因素还要时间再观望下，暂时不会影响股价。入股这事，对于我们散户来说，是无法提前知道其时间点和入股比例的，不建议去赌这个事情，最佳的策略是等这次一季度的利空充分消化后，再去搏这个收益。具体来说，这次股价会下探11块这个位置，或者受消息影响会提前反转，但也远不是现在跌停的位置（14.72）
这两天人在发烧，一直躺床上，每每拿起手机想着给粉丝发文章，很快又睡着了，一度以为开盘前自己完成不了这个任务了，最终还是坚持下来了。未考虑详尽之处，大家多多提问，我再补充。
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